Sesión Aplicaciones de la Matemática y Física Matemática

Diciembre 13, 11:20 ~ 11:40

Estructura de correlación en el Libor Market Model

Meier, Karem

Una gran variedad de modelos financieros describen la evolución de la curva de rendimientos de bonos cupón cero y la correspondiente curva de tasas forward instantáneas. Sin embargo sólo un número finito de bonos cupón cero son observables y ninguna tasa forward instantánea cotiza en el mercado. Sin embargo, a partir de un número finito de bonos cupón cero es posible definir tasas forward simplemente compuestas usualmente llamadas tasas forward Libor. El modelo teórico que describe la evolución de estas tasas se denomina Libor Market Model. Sea $T_0

Autores: KISBYE, Noemi Patricia / Meier, Karem.